投资并购策划方案

㈠ 企业在并购时要采取怎样的对策降低并购风险

成都yyseoer顾问认为降低企业并购风险主要有以下对策：
顺利的并购能够给企业带来很大的发展，但是如果并购遭到阻碍，也会给企业带来不小的损失。企业在并购时要采取相应对策降低并购风险。
1.了解目标公司价值和情况
企业要合理确定目标公司的价值，降低估价风险。信息不对称是产生目标公司价值评估风险的根本原因，因此，企业应在并购前对目标公司进行详尽的审查与评价。
企业可以聘请投资银行根据公司的发展规划进行全面策划，对目标公司的产业环境，财务状况和经营能力进行全面的分析，从而对目标公司的未来收益能力做出合理的预期。要小心被并购方财务报表上的漏洞，多留意表外内容，是否存在未决诉讼、大宗担保等预计负债，主要设施、关键设备是否被抵押等，以防资产不实风险。
2.看准时机，速战速决
企业一旦确定了并购目标，就要看准时机，该进则进，该退则退，运筹帷幄。不宜战线过长，耗时费力，虚增并购成本，更有甚者，给目标公司钻了空隙，功亏一篑。所以要果断出击，速战速决。
3.统一战略方向，妥善安置员工
企业要防范营运风险和员工的安置风险，要从生产、技术、资源、市场等方面彻底融合，进行总体布局。另外，文化理念要统一，双方在并购前的发展目标、岗位要求、管理方法都不一样，并购后要统一到一个方向上来。最后，要妥善安置员工，对被并购企业的员工一视同仁，给予相同的福利待遇和政治待遇，会激发被并购公司员工的工作热情，并购后的效益就可以得到保障了。

㈡ 结合案例，谈谈你对并购程序和策划的认识

认识？首先并购规划很重要，即每个需要并购的企业都应该建立自己的并购规划，包括规划涉及目标，行业，时间，地域，并购形式，资金来源等。其次，就一宗并购项目而言，前期策划，方案执行，后期整合等这些并购程序对项目的顺利完成有着重要的意义凡是预则立，不预则废，这就是我对策划的认识。

㈢ 并购重组需要做哪些前期筹划

目标公司的基本情况 重大并购交易应对目标公司进行全面、详细的尽职调查。目标公司的合法性、组织结构、产业背景、财务状况、人事状况都属于必须调查的基本事项。具体而言，以下事项须重点调查：

1、目标公司的主体资格及获得的批准和授权情况。首先应当调查目标公司的股东状况和目标公司是否具备合法的参与并购主体资格;其次，目标公司是否具备从事营业执照所确立的特定行业或经营项目的特定资格;再次，还要审查目标公司是否已经获得了本次并购所必需的批准与授权(公司制企业需要董事会或股东大会的批准，非公司制企业需要职工大会或上级主管部门的批准，如果并购一方为外商投资企业，还必须获得外经贸主管部门的批准)。

2、目标公司的产权结构和内部组织结构。目标企业的性质可能是有限责任公司、股份有限公司、外商投资企业、或者合伙制企业，不同性质的目标企业，对于并购方案的设计有着重要影响。

3、目标公司重要的法律文件、重大合同。调查中尤其要注意：目标公司及其所有附属机构、合作方的董事和经营管理者名单;与上列单位、人员签署的书面协议、备忘录、保证书等等。审查合同过程中应当主要考虑如下因素：合同的有效期限;合同项下公司的责任和义务;重要的违约行为;违约责任;合同的终止条件等等。

4、目标公司的资产状况。包括动产、不动产、知识产权状况，以及产权证明文件，特别要对大笔应收账款和应付账款进行分析。有时在合同签订之后还需要进一步的调查工作。调查结果有可能影响并购价格或其它全局性的问题。

5、目标公司的人力资源状况。主要包括：目标公司的主要管理人员的一般情况;目标公司的雇员福利政策;目标公司的工会情况;目标公司的劳资关系等等。

6、目标公司的法律纠纷以及潜在债务。

对目标公司的尽职调查往往是一个困难和耗费时间的过程。并购方案则至少应当包含以下几方面的内容：准确评估目标公司的价值;确定合适的并购模式和并购交易方式;选择最优的并购财务方式;筹划并购议程。

㈣ 并购的风险策略

顺利的并购能够给企业带来很大的发展，但是如果并购遭到阻碍，也会给企业带来不小的损失。企业在并购时要采取相应对策降低并购风险。
1.了解目标公司价值和情况
企业要合理确定目标公司的价值，降低估价风险。信息不对称是产生目标公司价值评估风险的根本原因，因此，企业应在并购前对目标公司进行详尽的审查与评价。
企业可以聘请投资银行根据公司的发展规划进行全面策划，对目标公司的产业环境，财务状况和经营能力进行全面的分析，从而对目标公司的未来收益能力做出合理的预期。要小心被并购方财务报表上的漏洞，多留意表外内容，是否存在未决诉讼、大宗担保等预计负债，主要设施、关键设备是否被抵押等，以防资产不实风险。
2.看准时机，速战速决
企业一旦确定了并购目标，就要看准时机，该进则进，该退则退，运筹帷幄。不宜战线过长，耗时费力，虚增并购成本，更有甚者，给目标公司钻了空隙，功亏一篑。所以要果断出击，速战速决。
3.统一战略方向，妥善安置员工
企业要防范营运风险和员工的安置风险，要从生产、技术、资源、市场等方面彻底融合，进行总体布局。另外，文化理念要统一，双方在并购前的发展目标、岗位要求、管理方法都不一样，并购后要统一到一个方向上来。最后，要妥善安置员工，对被并购企业的员工一视同仁，给予相同的福利待遇和政治待遇，会激发被并购公司员工的工作热情，并购后的效益就可以得到保障了。

㈤ 近些年有哪些知名企业进行过并购活动写毕业论文需要。

吉利并购沃尔沃，联想收购IBM，

㈥ 在投资并购中，应该怎么做才能实现价值

企业并购后，总体目标企业变成 上市企业的肯定或相对控股企业。投资控股企业并购的重点在于，公司在企业并购时务必向总体目标企业项目投资，做到控投总体目标企业的目地。企业兼并、脱离、合资企业和别的一些使用权变动买卖是企业重新部署资源与实行发展战略的关键方法。企业兼并是资产重组，指俩家或多家单独公司，企业合并构成一家公司，一般由一家占上风的企业消化吸收一家或是好几家企业。

根据企业并购，公司规模获得扩张，可以产生合理的规模效益。规模效益可以产生资源的灵活运用，资源的充足融合，减少管理方法，原材料，生产制造等各个阶段的成本费，进而减少固定成本。变成 原材料的关键顾客，可以大大的提高公司的交涉工作能力，进而为公司得到便宜的生产要素给予很有可能。高效的管理、人力资源的充分利用和企业的普及有利于降低劳动力成本。从而提高企业的整体竞争力。

㈦ 怎样做好一个酒店收购的策划书

这里有一个不是酒店的企业收购策划书，你可以参考一下：
南京华禹煤炭实业有限公司从社会主义商品经济发展的客观要求，以及自身发展的需要。针对破产的安徽某化肥厂，就如何能盘活该企业资产存量，充分调动职工的劳动积极性，增强凝聚力，使之复兴。公司董事会为此曾多次派员前往安徽某化肥厂开展商务调查，进行反复的技术经济评价。最终认为：该企业要想发展，只有用兼并的方法，调整所有制结构，实施产权创新，构造企业新利益机制和驱动机制，才是唯一的出路。在此基础上，南京华禹煤炭实业有限公司有意参与安徽某化肥厂的产权改革，整体收购企业资产。方案如下：
第一条 企业收购的性质和法律形式
1、南京华禹煤炭实业有限公司以承担债务方式，即在安徽某化肥厂资产与债务等价的情况下，收购方以承担被收购方债务为条件接收其资产，其产权归南京华禹煤炭实业有限公司所有。
2南京华禹煤炭实业有限公司整体收购安徽某化肥厂资产后，愿企业的法人资格自然丧失。收购方将遵循《中华人民共和国公司法》的原则，依法组建新的有限责任公司，暂定名为安徽华禹化学工业有限公司。公司以其全部法人资产，依法经营、自负盈亏，享有民事权利，承担民事责任。
3、新组建的安徽华禹化学工业有限公司行政仍隶属当地人民政府领导。
第二条 企业产权的转让及折算标准
1、原安徽某化肥厂的现有资产净值，以当地人民法院终结裁定书提供的评估值3264.28万元为基础。
2、南京华禹煤炭实业有限公司注意到安徽某化肥厂已停产一年，其化工设备腐蚀、耗损速度加快，在提出资产折算标准时，应考虑70%的成新率。经测算，被收购企业的实际资产净值为2284.8万元。
3、南京华禹煤炭实业有限公司对安徽某化肥厂的资产总额2284.8万元，表示认可。同时转为南京华禹煤炭实业有限公司，实施收购安徽某化肥厂所应承担的债务。
第三条 收购主体转让费的来源、支付期限
1、南京华禹煤炭实业有限公司收购安徽某化肥厂的资金来源：
①公司自有资金；
②公司计划用于投资的银行贷款；
③公司节余的折旧基金；
④公司留用利润和按政策返还的税收。
2、南京华禹煤炭实业有限公司需偿还给当地人民政府的债务（产权转让费）为2248.8万元，计划分4年偿还，每年偿付571.2万元。
第四条 被收购方的债务、债权处理
1、南京华禹煤炭实业有限公司承担认可的2248.8万元债务，对其它债务不再承担。
2、原安徽某化肥厂的债权应按会计制度的有关规定核销。
3、原安徽某化肥厂欠职工的工资、医疗费、福利费、遗属补助费、集资款及银行贷款，当地人民政府可从南京华禹煤炭实业有限公司偿还的2248.8万元中给予补偿，直至为零。
第五条 职工的安置及福利待遇
1、原安徽某化肥厂158名已办理退休手续的职工，其工资、福利和医疗费属政府社保机构支付的仍不变。
2、原安徽某化肥厂134名离法定退休年龄差不足5年和属特殊工作的职工，请求政府同意给予办理退休手续，享受退休待遇。南京华禹煤炭实业有限公司不再考虑其安置问题，以及工资、福利费的发放。
3、南京华禹煤炭实业有限公司原则同意接受安置原安徽某化肥厂未退休剩余职工，进安徽华禹化学工业有限公司上岗就业。
4、南京华禹煤炭实业有限公司将遵循《中华人民共和国劳动法》等有关法律、法规，与原安徽某化肥厂职工在自愿平等、协商一致的基础上，重新签订劳动合同，明确双方的权利和义务，依法确立劳动关系。
5、南京华禹煤炭实业有限公司对上岗员工的工资、福利待遇，本着按劳分配与按股分红相结合的分配原则，逐步完善员工的福利待遇。
① 南京华禹煤炭实业有限公司在未偿还清政府资产转让费债务阶段，对职工的收入实行岗位酬金制，力争人均月收入达到800元。
② 南京华禹煤炭实业有限公司在偿还清政府资产转让费后，即按照一定的法定程序，通过有尝认购和无偿配送等方式，实行企业内部职工持股制度。
6、南京华禹煤炭实业有限公司对接受的未退休剩余职工的社会保险费、医疗保险费、失业金的认缴，按照地方政府的有关规定执行。
7、原安徽某化肥厂的工伤、残疾职工问题，职工遗属问题，在南京华禹煤炭实业有限公司接受安徽某化肥厂之前，参照当地政府的有关规定，给予一次性适当的经济补偿。
第六条 收购后的设备改造方案
1、南京华禹煤炭实业有限公司正式接受安徽某化肥厂后，计划投入设备大检修费用400万元人民币。对企业现有设备设置实施填平补齐、配套技术改造。将用15-20个工作日，完成全厂设备检修，使其达到设计、生产能力。
2、南京华禹煤炭实业有限公司计划投入500万元人民币，用于流动资金。在检修完后的15个工作日内，恢复企业生产，确保所生产的产品，达到国家规定的质量标准。
3、公司生产的主要品种仍以液氨、碳酸氢铵为主。
4、公司计划在2008年，通过企业内、外部的融资渠道，与安徽某化工有限公司一道实施20万吨/年硫基复合肥项目建设。
第七条 收购后的经营管理
1、南京华禹煤炭实业有限公司正式接受原安徽某化肥厂后，在作人事调查的决策时，首先考虑留住人才，委以重用，尽快解除被收购方企业内部人员的后顾之忧，消除悲观情绪。同时要进行必要的人际关系沟通，制订出稳定人才的政策，一便激励员工在新的工作岗位上安心工作。
2、新公司将按照现代企业管理理念，积极推行企业资源计划（ERP）管理模式。努力将企业的物流、资金流、和信息流统一起来进行管理，对企业所拥有的人力、资金、材料、设备、生产技术、信息和时间等各项资源进行综合平衡和充分考虑，最大限度地利用企业的现有资源取得更大的经济效益，科学、有效地管理企业人、财、物、产、供、销等各项具体业务工作。
3、新公司要努力维护原企业的对外关系，对于与公司在产、供、销方面有密切联系的企业，应通过各种直接有效途径向其说明公司的经营思想和政策稳定性，使其打消顾虑，充满信心地与安徽华禹化学工业有限公司继续合作。
第八条 收购后的税收管理
南京华禹煤炭实业有限公司收购安徽某化肥厂后，恢复正常生产、经营所得税收，按规定比例上交当地税务管理部门。
第九条 内部职工股激励制度
1、南京华禹煤炭实业有限公司为了使原安徽某化肥厂能够复兴，将在企业推行内部员工持股制度。
2、股份来源：在员工自愿的前提下，可实行债权（将原安徽某化肥厂所欠的工资、福利、集资款）转为股权。
3、为减少职工风险，公司对员工所拥有的股份形式，主要推行优先股。
4、内部职工持股制度首先通过员工认购本企业的股份，与企业结成利益共同体，在资产上成为企业的主人--投资者。同时，它又不同于以往企业内部股以自然人的身份存在，而是通过工会--社团法人集中托运作。可成立2--3个职工持股会，以股东身份进入安徽华禹化学工业有限公司，协助企业管理。这样，职工与公司形成了“一荣俱荣、一损俱损”的利益共同体，从而确立职工真正意义上在安徽华禹化学工业有限公司的“主人翁”地位。
第十条 党组织建设
南京华禹煤炭实业有限公司在接受原安徽某化肥厂后，在新组建公司内成立党组织、工会组织，接受当地党委、工会的领导，负责职工的政治思想工作与民主管理。
第十一条 优惠政策
南京华禹煤炭实业有限公司收购安徽某化肥厂，当地人民政府给予的优惠政策：
1、三年内增值税地方留存部分全部返还；
2、从投产之日起，两年内对城建税、教育附加费、房产税、土地税、印花税等，先征后返；
3、自赢利之日起，前三年所得税全额返还，后两年按50%返还；
4、环保费交纳金额全额返还；
5、五年内免征水利建设基金和河道工程维护费；
6、新体投资新建项目，只收取工本费，免收行政性收费，事业性收费减半征收；
7、新体利用当地企业划拨土地兴办企业的，政府可将土地使用权直接划拨给新体，免征改变房地产产权应交纳的房地产交易税；
8、对新体需支付的评估验资费、工商注册费、公证费和仲裁费，可以按照国家规定的最低标准收取或在此基础上减半收取；
9、减半或免收当地过桥、过河和过路费；
10、继续享受目录电价补贴，免收用电增容费。
第十二条 其它外部保证条件
1、为了给安徽华禹化学工业有限公司创造良好的生产经营环境，当地人民政府对公司实行封闭式管理，避免外部不合理的摊派、集资和加价等违规行为，确保企业社会治安良好。如果发生个别少数人因对企业干扰（非公司生产经营管理原因），造成生产经营无法正常进行，当地人民政府将及时采取有效措施，予以纠正。
2、当地人民政府在南京华禹煤炭实业有限公司收购安徽某化肥厂过度期内，应保证企业的生产环境和生产条件（包括水、电、通讯、道路、设备维护等）良好。如企业的生产基本条件受到影响，当地人民政府应采取必要措施，迅速给予解决。

南京华禹煤炭实业有限公司赴安徽某化肥厂经济技术评估组

㈧ 融资策划的现代企业融投资理念

现代企业融资理念认为：1、融资是获取企业生产经营的稀缺资源，对资源的认定是基础，资源的状况和交换方式是关键，多快好省是同时应该兼顾的目标。
2、投资是以让渡其他资产而换取的另一项资产；投资是企业在生产经营过程之外持有的资产；投资是一种以权利为表现形式的资产；投资是一种具有财务风险的资产。
风险和收益的替代——我们不会承担额外的风险，除非我们预计这些风险可以被额外的收益所补偿。
货币的时间价值——今天得到一元钱的价值要高于以后得到的一元钱。
现金——而不是利润——才是至关重要的。
现代融投资理念的发展，是从利润的追逐到资本的盛宴。比较改革开放以来我国经济体制发展的两个阶段，我们可以发现随着经济体制改革的进行，我国企业的财务管理理念从无到有、从狭隘到完善发生了巨大的转变，由利润最大化发展到企业价值最大化，进而发展到股东财富最大化。目前，在企业进行融资、投资等重大决策时，资金的“时间价值”以及 “风险”已成为企业经营者必须考虑的重要因素。
而现代融资方式的发展，从银行贷款到股票、债券。企业融资方式由向银行间接融资逐步出现向股票、债券等直接融资方式转变的趋势，融资方式不断创新，公司债券、可转换公司债券、发行新股（IPO）、配股增发、定向发行等已成为一些企业常用的融资手段；融资范围扩大，海外上市融资成为一些企业资金的重要来源，青岛啤酒在香港的直接上市、中新药业在新加坡上市、中信泰富香港买壳上市以及上海石化、马鞍山钢铁、仪征化纤等八家通过全球存股证方式（GDR）和美国存股证方式（ADR）分别在全球各地和美国纽约证券交易所上市拓宽了企业的融资渠道。
尽管如此，从总体上来看，目前我国企业的直接融资比例还相当低，直接融资和间接融资的比例还不足10%，而这一比例在发达国家往往超过50%，另一方面直接融资所取得的长期资本对于企业的发展又十分重要，企业过多地依赖财务杠杆甚至以短期资金替代长期资本容易导致企业资金链的断裂，引发企业危机，类似“德隆事件”就足以说明这一点。
现代企业资本运营的重要表现——企业并购，已经成为企业界热门的话题。对资本的运作是现代理财观念的重要体现。由于在我国经济体制改革中面临的最大问题就是产权问题，如果不按照现代企业制度明晰企业产权，企业的各项经济资源也就不能进行资本运作，那么也就不能实现资本的最优化配置，实现国有资产保值、增值的目标。随着我国企业产权改革的逐步开展，以企业间兼并、收购为主要表现形式的资本运营日渐得到了发展。
从整个市场来看，尤其是近一两年我国企业的资本运作状况大为改善，实质性重组取代报表性重组、战略性并购取代投机性并购必将成为企业资本运营的发展趋势。资本运营也越来越得到企业的重视，大部分企业已经根据自身特点形成了适用于本企业的资本运营理念：比如辽宁冰山集团就明确提出其资本运营理念是“靠改革积累资本，靠盘活资产增加资本，靠对外开放引进国际资本，靠兼并、收购优化资本”；或者形成了自身的资本运营模式，比如海尔集团的“吃休克鱼”模式。
总体来看，我国企业融投资新理念的形成与我国经济体制改革的深化密不可分。但我国商品市场经济发展尚处于初级阶段，我国证券市场也于九十年代初期才成立，相关的各项法律、法规尚不完善，我国企业目前在融投资管理中也还面临着许多问题。面对不断变化的生存环境，企业如何完善自己的融投资理念，借助各种财务管理和资本运作手段，寻求适合自己的生存之道，仍是我国企业需要在实践中不断摸索的问题。

㈨ 我要写一份吉利收购沃尔沃商务谈判策划书，急需答案~~~~~~需要完整一点的

作为吉利方，有两点最重要，一是争取最多的技术，二是争取最低的价格。
争技术有两方面：一个是完全归吉利集团所有的的技术，这方面的技术当然是越多越好，因为这方面的技术将来不仅能使沃尔沃受益，吉利汽车也能受益。二是福特方面死活不给吉利集团的技术，也要尽全力争取能让这部分技术应用到沃尔沃汽车之上，因为经过这么多年的纠缠发展，沃尔沃轿车上的技术已不全然是自己的技术，也有福特的一些高端技术，而且一些高技术对于维系一款豪华车的形象或是地位是必不可少的，所以这部分不能全归吉利集团所有的技术也要全力争取，以使沃尔沃在能够完全自力更生之前的这段期间能平稳过渡。
价格方面：作为吉利方，当然是越低越好，但福特也不是白痴，不可能平白无辜的就白送给你，而且竞购者不止吉利一家。这个时候就要突出自己的独特优势，让福特觉得卖给吉利是最佳的选择，而价格方面是次于选择卖给吉利这个方面的。并且吉利在收购过程中确实也是这么做的。李董经常说沃尔沃不是有钱就能买得到，没钱就买不到的就印证了这一点。
谢谢。